Portfolio osiguranja - šta je to? Struktura portfelja osiguranja

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Zadnja izmjena: 2023-12-17 10:20

Efikasnost poslovanja kompanije određuju pokazatelji finansijskih rezultata iz svih vrsta djelatnosti. Izražava se kao dobit ili gubitak. Prvi je izvor povećanja kapitala i ispunjavanja obaveza prema poveriocima i budžetu. U procesu poslovanja osiguravajuće društvo obavlja mnoge funkcije: zaključuje ugovore, obračunava stope, prikuplja premije, preuzima odgovornost, formira rezerve, ulaže sredstva u cilju ostvarivanja prihoda. Organizaciji su potrebna sredstva za obavljanje ovih aktivnosti.

Definicija

Jedan od pokazatelja koji karakterišu finansijsku pouzdanost kompanije je portfelj osiguranja. Ovo je set zaključenih ugovora za određene iznose. Zapravo, to je odraz obaveza kompanije prema kupcima. Stvaranje održivog portfelja važan je cilj organizacije. Stepen odgovornosti strukture prema usvojenim sporazumima zavisi od njene veličine. Kako bi se osigurala održivost aktivnosti, racionalno je kreirati portfelj osiguranja sa velikim brojem transakcija sa niskim stepenom odgovornosti. Isplata nadoknade ne treba da se odrazi na finansijski položaj kompanije.

Faktori

Broj zaključenih ugovora ne ukazuje na stabilnu situaciju. Lavovski dio kupaca može se privući ponudom nižih cijena. Veliki portfelj osiguranja znači veliki iznos obaveza. Ali ako su tarife niske, prikupljena sredstva možda neće biti dovoljna za plaćanje.

S druge strane, veliki iznos obaveza omogućit će osiguravaču da investira u rizične objekte. Ako kompanija uglavnom sklapa kratkoročne ugovore, onda njene transakcije podliježu dodatnom zahtjevu - visokoj likvidnosti. Organizacija mora biti u mogućnosti da brzo realizuje sredstva i ispuni svoje obaveze ako je potrebno.

Kvaliteta portfelja osiguranja

Ovaj indikator je karakteriziran na sljedeće načine:

• Vrijednost koja uključuje broj zaključenih ugovora i njihov ukupan iznos.
• Homogenost rizika. Heterogenost obaveza sa malim portfoliom može dovesti do nepredvidivih rezultata. U takvim transakcijama nemoguće je koristiti statističke obrasce za analizu poravnanja. Promjenjivost također može biti uzrokovana preuzimanjem velikog broja sličnih rizika kompanije.
• Ekvilibrijum - odnos između broja starih i novih zaključenih ugovora. U idealnom slučaju, nove transakcije bi trebale u potpunosti nadoknaditi prethodne, uz održavanje ravnoteže između dospjelih iznosa i iznosarizici.
• Stabilnost - broj ugovora koji će biti plaćeni prije isteka njihovog važenja.

Treba izvršiti analizu portfelja osiguranja kako bi se procijenile finansijske mogućnosti i po potrebi prilagodila njegova struktura.

Prijenos rizika

Portfolio osiguranja kompanije u različitim vremenskim periodima uključuje diferencirani iznos odgovornosti. Kako bi smanjili rizike organizacije, pribjegavaju pomoći reosiguravača. Kompanija utvrđuje limit zadržavanja u skladu sa rizičnim grupama i svojim mogućnostima. Državni organi određuju maksimalan iznos lične odgovornosti organizacije u iznosu od 10% sopstvenih sredstava. Ostatak kompanije se mora dati na reosiguranje. Rusko tržište još uvijek karakterizira nizak nivo vlastitih sredstava i, shodno tome, ograničenje odgovornosti.

Prenosom rizika, organizacija smanjuje veličinu sredstava, što osigurava finansijsku održivost poslovanja. Ovo posebno važi za novonastale strukture čiji portfolio osiguranja nije dovoljno razvijen. Preuzimajući veliki broj identičnih rizika, kompanija može doći u situaciju simultane akumulacije, kada sve obaveze moraju biti pokrivene odjednom. U praksi, to postaje razlog za bankrot organizacija, budući da su za isplatu sredstava potrebne ne samo stvorene rezerve, već i kapital kompanije. Stoga je portfelj osiguranja izvor resursa, čija kvaliteta strukture određuje finansijsku stabilnost organizacije.

Pogodnosti

Prenos odgovornosti vam omogućava da riješite neke od problema:

• Nadoknadite veoma veliki rizik koji je rezultat katastrofalnog događaja. Na primjer, u slučaju epidemije dolazi do kumulacije, što je već izuzetno opasno za osiguravača, jer povećava njegove troškove.
• Stabilizirajte učinak organizacije tokom dužeg perioda nakon negativnih rezultata tokom cijele godine.
• Povećajte tržišnu konkurentnost.
• Izgradite uravnotežen portfelj osiguranja.
• Zaštiti imovinu.

Nedostaci

Portfolio osiguranja je skup zaključenih ugovora. Iako nivo rizika za njih može biti visok, prije prenošenja dijela obaveza na drugu kompaniju, vrijedi procijeniti isplativost takve odluke. Poslovi reosiguranja se obavljaju uz doplatu. Veličina komisije treba da odgovara udjelu raspoređene odgovornosti. Važna tačka je i određivanje nivoa samozadržavanja, koji zavisi od finansijskih mogućnosti i profitabilnosti poslovanja. Previsoka granica dovodi do finansijske nestabilnosti, preniska - do beskorisnosti.

Struktura

Prenos rizika sa jedne organizacije na drugu moguć je samo pod nadzorom vladinih agencija. Istovremeno, struktura portfelja osiguranja treba da uključuje:

• obaveze po ugovorima koji odgovaraju formiranimrezerve;
• aktiva koja se drži radi pokrića rizika.

Osiguravač prenosi portfelj formiran u trenutku donošenja odluke. Uključuje i obaveze po tekućim ugovorima i one kojima je istekao rok važenja, ali obaveze nisu u potpunosti ispunjene. Za određeni objekat rizici se mogu prenijeti na jednog osiguravača.

Vrijednost imovine može biti jednaka formiranim rezervama ili biti manja od njih. Doplate su dozvoljene samo ako njihov iznos ne prelazi razliku između prenesene imovine i kapitala društva. Operacija je zabranjena ako je iznos sredstava manji od polovine transportovanih rezervi. Izuzetak su slučajevi stečaja preduzeća. U slučaju nedovoljnosti prenesene imovine, preostali dio može nadoknaditi udruženje osiguravača. Visina plaćanja je određena saveznim zakonima. Vrijednost prenesene imovine jednaka je njihovoj knjigovodstvenoj ili tržišnoj cijeni.

Osnove za prijenos ugovora

Postoji nekoliko:

• oduzimanje dozvole za obavljanje djelatnosti na inicijativu nadzornog tijela;
• u slučaju odluke o likvidaciji organizacije, portfelj osiguranja podliježe potpunom prijenosu na drugu kompaniju;
• kršenje utvrđenih uslova solventnosti, usled čega se pogoršalo finansijsko stanje organizacije, ako je prenos portfelja predviđen planom oporavka likvidnosti;
• donošenje odluke o dobrovoljnom odustajanju od određenih vrsta aktivnosti;
• isključivanje kompanije izudruženja osiguravača u slučajevima predviđenim zakonom.

Zaključak

Portfolio osiguranja je broj ugovora koje je kompanija zaključila za određene iznose. To je glavni izvor novčanog toka. Ali uz nekvalitetno upravljanje strukturom, to može uzrokovati bankrot organizacije. Stoga je važno pravilno formirati i alocirati rizike i odgovornosti po ugovorima. Međutim, usluge reosiguravača nisu besplatne. Stoga je potrebno procijeniti ekonomsku efikasnost transakcije prije njenog zaključenja. Sam proces je pod strogom kontrolom vlade.